Clifford Chance Badea si Clifford Chance Frankfurt au asistat Erste Group Bank A.G. si ING Bank N.V., in calitate de Joint Lead Managers si Co-Aranjori, si BT Capital Partners, in calitate de Co-Manager, in tranzactia prin care CEC Bank a atras 300 milioane de Euro de pe pietele internationale prin cea mai recenta emisiune de obligatiuni MREL.
Echipa de avocati coordonata de partenerii Cristina Freudenberger si Madalina Rachieru-Postolache, a fost formata din Paulina Fecht (Associate), Felicitas Fischer (Transaction Lawyer) si Gabriel Toma (Senior Associate).
Tranzactia, suprasubscrisa de peste doua ori de investitori institutionali, reprezinta o noua emisiune lansata de CEC Bank in cadrul programului sau multianual de eurobonduri (Medium Term Notes – MTN) in valoare de 1,5 miliarde de Euro.
Avocatii Clifford Chance au fost implicati nu numai in actualizarea programului in 2024, dar si in lansarea Programului in 2023, precum si in primele emisiuni internationale subscrise cu succes. Astfel, casa de avocatura a asistat aranjorii in legatura cu implementarea programului MTN in februarie 2023, precum si la emisiunile ulterioare.
Madalina Rachieru-Postolache, Partener Clifford Chance si coordonatorul practicii Piete de Capital de la Bucuresti, spune: „Felicit echipa CEC Bank pentru o noua tranzactie de referinta, care confirma valoarea si reputatia de care aceasta institutie financiara reprezentativa din Romania se bucura pe pietele internationale. Inca de la inceputul pietei de capital din Romania, Clifford Chance Badea a promovat instrumente de finantare sofisticate cum sunt si programele multianuale de eurobonduri. Ne bucuram sa vedem cum interesul si calitatea emitentilor creste de la an la an”.
Practica Piete de Capital din cadrul Clifford Chance Badea are in portofoliu numeroase proiecte in premiera, precum si cele mai semnificative tranzactii de profil din Romania, fiind creditata de marile ghiduri juridice internationale in topul firmelor de avocatura specializate pe aceasta arie (categoria Tier 1).
Portofoliul recent include tranzactii majore de debt si equity, precum:
1. Programul de eurobonduri al Bancii Transilvania - Avocatii Clifford Chance Badea au fost implicati in toate emisiunile lansate pana acum in baza celor doua programe ale Bancii Transilvania.
a. Asistenta acordata Morgan Stanley si BT Capital Partners in legatura cu lansarea primului program MTN al Bancii Transilvania in valoare de 1 miliard de Euro, precum si in legatura cu oferta inaugurala de 500 milioane de Euro lansata in baza acelui program;
b. Asistenta acordata aranjorilor JP Morgan SE, Citigroup Global Markets Europe AG, ING Bank N.V si BT Capital Partners, in calitate de co-manager, in legatura cu lansarea celui de-al doilea program MTN al Bancii Transilvania in valoare de 1,5 miliarde de Euro si cu prima emisiune ESG a Bancii Transilvania din cadrul celui de-al doilea program, care a atras 500 milioane de Euro. Obligatiunile de tip MREL au fost listate la bursa din Dublin.
c. Asistenta acordata J.P. Morgan, Morgan Stanley, Nomura si ING Bank (in calitate de aranjori) si BT Capital Partners (in calitate de co-manager) in tranzactia prin care Banca Transilvania a vandut pe pietele internationale obligatiuni ESG in valoare de 700 milioane de Euro;
2. Programul Cadru de Obligatiuni Verzi al Romaniei – Asistenta acordata aranjorilor Citi, Erste, HSBC, JP Morgan si Societe Generale in legatura cu oferta inaugurala de obligatiuni verzi a Romaniei, cu scadenta in 2036, care a atras 2 miliarde de Euro. Avocatii Clifford Chance au fost implicati si in procesul de elaborare a Cadrului Obligatiunilor Verzi al Romaniei de catre Ministerul Finantelor, cu asistenta tehnica din partea Bancii Mondiale si consultanta externa primita de la bancile de investitii Citibank si HSBC;
3. Listarea Premier Energy – Asistenta acordata Premier Energy, unul dintre cei mai mari jucatori din domeniul energiei regenerabile din Romania si Republica Moldova, in legatura cu oferta publica initiala si listarea la Bursa de Valori Bucuresti, tranzactie evaluata la aproape 700 milioane RON;
4. Programul de eurobonduri al NEPI Rockcastle – Asistenta acordata NEPI Rockcastle in legatura cu actualizarea programului multianual de obligatiuni cu un plafon total de 4 miliarde de Euro;
5. Listarea Hidroelectrica - Asistenta acordata bancilor intermediare in legatura cu listarea istorica a companiei Hidroelectrica, cu o valoare totala de 9,3 miliarde RON/ 1,6 miliarde de Euro, cea mai mare IPO din istoria Romaniei;
6. Delistarea GDR-urilor OMV Petrom - Asistenta acordata OMV Petrom in legatura cu delistarea certificatelor globale de depozit (GDR-uri) de pe Bursa din Londra;
7. Programul de eurobonduri al UniCredit Bank – Asistenta acordata UniCredit Bank in legatura cu lansarea programului multianual de obligatiuni cu un plafon total de 200 milioane de Euro, precum si cu lansarea emisiunilor din cadrul programului (prima emisiune in valoare de 488,5 milioane RON, respectiv a doua emisiune cu o valoare de 480 milioane RON);
8. Majorarea de capital a OMV Petrom – Asistenta acordata OMV Petrom in legatura cu majorarea capitalului social in valoare de aproximativ 566,7 milioane RON si listarea noilor actiuni pe BVB;
9. Ofertele de rascumparare de actiuni si GDR-uri lansate de Fondul Proprietatea – Asistenta acordata Fondului Proprietatea in legatura cu ofertele de rascumparare de actiuni si GDR-uri;
10. Programul de eurobonduri suverane al Romaniei – Avocatii Clifford Chance Badea au fost implicati in toate emisiunile de obligatiuni suverane pe piete externe in ultimii 20 de ani.
Clifford Chance Badea asista emitenti de actiuni si obligatiuni, precum si sindicate de intermediere in tranzactii de piete de capital. Tranzactiile sunt adesea asistate de echipe transnationale care genereaza un mix optim de expertiza locala si know-how global. Acolo unde este nevoie, clientii beneficiaza de o practica full service de drept englez si drept american.
De asemenea, avocatii acorda in mod constant consultanta companiilor cu care lucreaza in legatura cu respectarea si alinierea la legislatia pietei de capital pe diverse aspecte precum abuz de piata, cadrul juridic aferent informatiilor privilegiate, obligatia lansarii de oferte publice obligatorii, obligatii de transparenta, etc.
--
Clifford Chance Badea este biroul local al firmei globale de avocatura Clifford Chance LLP, care este prezenta in piata din 2006. Biroul din Bucuresti se implica in mod constant in tranzactii complexe de imprumuturi sindicalizate, finantari, restructurari, emisiuni de eurobonduri si de actiuni pe piete internationale de capital, instrumente financiare derivate, achizitii de companii de catre investitori strategici sau fonduri de private equity, proiecte de infrastructura si autostrazi, investitii imobiliare, precum si litigii si arbitraje interne si internationale.
SFARSIT
Pentru informatii suplimentare despre Clifford Chance accesati www.cliffordchance.com sau www.linkedin.com/company/clifford-chance-llp
